El director de KIPSEA, Synclare Kim, dijo a TechCrunch que KIP es optimista en el sudeste asiático debido a la rapidez con la que está creciendo el mercado. El fondo independiente de la industria se centrará en las nuevas empresas de la Serie B, especialmente aquellas que planean expandirse a Corea del Sur.
Kim dice que KIPSEA se centra en empresas emergentes en etapa inicial porque puede agregar valor, incluido asesoramiento, inversiones de seguimiento continuas y conexiones a su amplia red de inversiones en Asia. Desde su lanzamiento en 1986, KIP ha invertido en más de 900 empresas y tiene 3.000 millones de dólares en activos bajo gestión, incluidas las empresas surcoreanas Kakao, Naver y YG Entertainment, la plataforma de comercio electrónico de Vietnam Tiki.vn y la startup indonesia de tecnología sanitaria Halodoc.
El tamaño típico de un cheque del nuevo fondo oscilará entre 2 y 3 millones de dólares. Alrededor del 60% del fondo se destinará a primeras inversiones, mientras que el resto se destinará a inversiones posteriores.
Kim dice que KIPSEA trabajará en estrecha colaboración con los fundadores de su cartera, monitoreando su situación de gestión y, si es necesario, utilizando sus recursos para apoyar a las nuevas empresas, brindándoles orientación estratégica y conexiones con colaboradores. “Este tipo de actividad es fundamental para crear valor para las empresas de nuestra cartera”, afirma.
KIP es una subsidiaria de Korean Investment Holdings, un conglomerado financiero que cotiza en bolsa y cuyas participaciones incluyen valores, gestión de activos, banca, financiación crediticia, capital privado y bienes raíces. Esta no es la primera vez que Korean Investment Holdings lanza un fondo centrado en el sudeste asiático. En 2018 creó el Fondo de Tecnología e Innovación GEC-KIP, con sede en Singapur, con Golden Equator Ventures. Kim dice que KIP quería encontrar un socio para su primera incursión en el sudeste asiático, pero con el tiempo adquirió más confianza, abrió una oficina en Singapur y finalmente decidió lanzar su propio fondo.
Una pequeña parte del fondo KIPSEA se reservará para empresas surcoreanas que planeen expandirse al sudeste asiático. Una de las razones por las que el sudeste asiático es un mercado atractivo para las empresas coreanas es su gran población. Cuando se cuentan todos sus países juntos, el Sudeste Asiático es la tercera región más poblada del mundo. Otra razón es que el ecosistema de riesgo se está desarrollando rápidamente y muchos inversores globales han mostrado interés en la región, proporcionando más liquidez a los mercados financieros. “Creo que será más fácil liquidar y abandonar nuestras inversiones por este motivo en el futuro”, afirma Kim.
Kim señala que muchas empresas coreanas también se han expandido a la región y que el capital de riesgo coreano en el Sudeste Asiático está creciendo. «Esto significa que tienes más posibilidades de encontrar una buena empresa en la zona», afirma. «Si una empresa de inversión busca un candidato que tenga una relación en el mercado coreano y también en el mercado del Sudeste Asiático, muchas empresas de inversión de capital de riesgo coreanas tienen mucha más exposición en esa área y también han asignado más recursos a esa área».
Algunos ejemplos de otros inversores coreanos que apuntan al Sudeste Asiático incluyen East Ventures y SV Investment’s, con sede en Seúl. anuncio de un fondo de 100 millones de dólares Dedicado a startups del Sudeste Asiático. Socios de riesgo de Woori Recientemente abrió una oficina en Singapur e hizo varias inversiones, mientras que Shinhan Venture Investment asignó el 50% de su fondo principal de 200 millones de dólares para la región.
Para las empresas del sudeste asiático que buscan expandirse a Corea, Kim dice que es un objetivo realista porque los dos mercados tienen una cultura más similar que Estados Unidos o Europa. Corea también tiene una amplia diversidad de sectores industriales, lo que brinda a las nuevas empresas del Sudeste Asiático exposición a más conocimientos y experiencia que pueden ayudarlas a expandirse y atraer clientes.
